Analyse patrimoniale indépendante
Épargner long terme, méthodiquement.
Kapital Pro analyse les enveloppes fiscales (PEA, AV, PER, CTO) et les supports d'investissement (ETF, SCPI) avec une approche froide, chiffrée, et nette de fiscalité.
8
Thématiques
1
Analyste senior
0 €
Affiliation cachée
Bibliothèque éditoriale
Dernières analyses
Assurance-vie : top 5 contrats pour épargner long terme
Top 5 contrats assurance-vie 2026 : Linxea Spirit 2, Lucya Cardif, Placement-direct Vie, Yomoni Vie, Nalo Patrimoine. Comparatif frais cumulés sur 20 ans.
PEA en 2026 : tout savoir avant d'ouvrir le vôtre
Guide complet du PEA 2026 : plafond 150 000 €, fiscalité après 5 et 8 ans, choix du courtier, ETF éligibles, transfert. Chiffres officiels AMF et Bercy.
Notre approche
Trois piliers pour une analyse honnête
Comparaisons chiffrées
Rendement net de fiscalité, frais cumulés sur 20 ans, sortie en capital ou en rente : tableaux et calculs reproductibles.
Sources officielles
Références AMF, Bercy, France-Stratégie, ACPR sur chaque article. Loi de finances mise à jour à chaque exercice fiscal.
Ni placements miracles, ni conseils personnalisés
Analyse froide d'enveloppes et de supports. Pas de recommandation de fonds. Aucune affiliation cachée.
Questions fréquentes
Les essentiels en cinq questions
Faut-il privilégier le PEA ou le compte-titres ordinaire (CTO) ?
Le PEA bénéficie d'une fiscalité avantageuse après 5 ans (17,2 % de prélèvements sociaux, exonération d'impôt sur le revenu) mais reste cantonné aux actions européennes et ETF éligibles. Le CTO offre un univers d'investissement universel (actions US, obligations, dérivés) mais subit la flat tax 30 %. Conclusion mathématique : saturer le PEA en priorité pour la poche actions europe/ETF World synthétique, puis CTO pour le reste.
Assurance-vie ou PER pour préparer sa retraite ?
Le PER déduit les versements du revenu imposable (gain immédiat si tranche marginale 30 % ou plus), mais bloque le capital jusqu'à la retraite et fiscalise la sortie (capital ou rente). L'assurance-vie reste disponible à tout moment, bénéficie d'une fiscalité réduite après 8 ans et profite d'un cadre successoral favorable. Règle simple : PER si TMI >= 30 % et horizon long, AV si flexibilité et succession prioritaires.
Quel ETF World choisir en PEA ?
Les ETF MSCI World ne sont pas éligibles PEA en physique. En revanche, des ETF synthétiques (swap-based) répliquent l'indice tout en respectant la contrainte PEA (75 % actions UE). Exemples d'analyse : Amundi MSCI World UCITS ETF (CW8), Lyxor PEA Monde MSCI World (EWLD), BNP Paribas Easy MSCI World. TER autour de 0,38 %, swap counterparty risk négligeable mais non nul.
Combien de frais d'assurance-vie est acceptable ?
Frais de gestion sur encours inférieurs à 0,80 % par an sur la poche unités de compte, idéalement sous 0,60 %. Frais d'arbitrage 0 % (la plupart des contrats internet sérieux). Frais d'entrée 0 %. Au-delà d'1 % de frais cumulés, la perte sur 20 ans dépasse 20 % du capital final, c'est rédhibitoire. Exemples de contrats à faible frais : Linxea Spirit 2, Lucya Cardif, Placement-direct Vie.
Une SCPI est-elle un bon support pour diversifier ?
Les SCPI offrent un rendement brut autour de 4,5-5,5 % en 2026, mais avec une fiscalité défavorable hors enveloppe (revenus fonciers + prélèvements sociaux = TMI + 17,2 %). En assurance-vie, la fiscalité est plus douce mais les frais cumulés grignotent le rendement. Bonne diversification thématique (bureaux, santé, logistique, résidentiel) mais à doser : 10 à 20 % maximum d'un patrimoine financier.
Bibliothèque éditoriale
Plus de 30 analyses publiées sur les enveloppes et supports
Épargne intelligente long terme pour particulier exigeant. Aucune affiliation, aucune recommandation personnalisée. Juste des chiffres.